O relatório é sobre o fundo XP Malls FII (XPML11), referente a abril de 2025.
O gestor comenta que março foi marcado por eventos como Carnaval e Dia do Consumidor, mas o varejo apresentou retração impactado pelo efeito calendário da Páscoa em abril.
O fundo realizou a aquisição de 10,04% do Shopping Pátio Higienópolis, com pagamento parcelado e utilizando CRIs conversíveis.
O relatório detalha o cronograma de desembolsos e recebimentos do fundo até 2027, indicando uma necessidade de caixa ao final de 2025. O gestor explora alternativas para otimizar o fluxo de caixa, como venda de ativos, emissão de cotas e alavancagem.
Foi distribuído o valor de R$ 0,92 por cota, pago em 25/04/25.
O relatório apresenta exemplos de práticas ESG nos shoppings do portfólio.
A carteira do fundo é composta por 91,4% em imóveis, 3,9% em FIIs, 1,5% em CRI Conversível e 3,9% em caixa. São detalhadas as obrigações financeiras (CRIs) do fundo.
Os indicadores operacionais de março de 2025 mostram variação negativa no Same Store Sales (SSS) e NOI Caixa/m², e variação positiva expressiva no Fluxo de Veículos.
A carteira é composta por 25 shopping centers, com diversificação regional e por administradoras.
Comparando com o relatório de março de 2025, houve a conclusão da aquisição de parte do Shopping Pátio Higienópolis em abril, um evento relevante. O resultado acumulado não distribuído em fevereiro era de R$ 1,18/cota e em março passou para R$ 1,14/cota. A liquidez média diária em março foi de R$ 13,6 milhões, caindo para R$ 11,6 milhões em abril.
Em relação ao relatório de fevereiro de 2025, destaca-se a manutenção da distribuição de R$ 0,92 por cota. A necessidade de caixa ao final de 2025 era estimada em R$ 54 milhões em fevereiro, mas aumentou para R$ 62 milhões em março e passou para R$ 265 milhões em abril.
Houve uma pequena diminuição do patrimônio líquido de R$ 6.650.542.502,48 em fevereiro para R$ 6.648.002.647,46 em março e um pequeno aumento para R$ 6.655.274.656,01 em abril. A quantidade de cotistas aumentou continuamente de 582.781 em fevereiro para 588.620 em março e 592.434 em abril.