Análise do Fundo Imobiliário VISC11
Resumo das informações mais importantes (Relatório de Abril/2025):
- Rendimento estimado por cota: R$ 23.096.776,32 / 28.828.640 cotas = R$ 0,8012 por cota
- Taxa de administração a pagar: R$ 2.789.499,30
- Taxa de performance a pagar: Não há
- Índice de endividamento (Passivo / Patrimônio Líquido): R$ 580.292.504,32 / R$ 3.584.629.185,71 = 16,19%. Considerado conservador.
- Índice de alavancagem financeira (Ativo / Patrimônio Líquido): R$ 4.164.921.690,03 / R$ 3.584.629.185,71 = 1,16. Considerado conservador.
- Índice de solvência geral (Ativo / Passivo): R$ 4.164.921.690,03 / R$ 580.292.504,32 = 7,18. Considerado excelente.
- Rentabilidade Efetiva Mensal: 0,3960%
- Dividend Yield do Mês de Referência: 0,6418%
- Valor Patrimonial da Cota: R$ 124,342639
- Composição da carteira: Predominantemente em direitos reais sobre bens imóveis (R$ 3.842.291.879,21) e uma pequena parte em FIIs (R$ 5.236.813,45) e ações de sociedades (R$ 461.604,16).
- Liquidez: Total mantido para necessidades de liquidez é de R$ 273.219.589,71.
Análise comparativa com os relatórios anteriores:
- Número de cotistas: Houve uma diminuição no número de cotistas, de 345.645 em Fevereiro/2025 para 344.779 em Abril/2025.
- Ativo: Houve uma diminuição do ativo de R$ 4.185.853.536,04 em Fevereiro/2025 para R$ 4.164.921.690,03 em Abril/2025.
- Patrimônio Líquido: Houve uma diminuição do patrimônio líquido de R$ 3.606.260.210,15 em Fevereiro/2025 para R$ 3.584.629.185,71 em Abril/2025.
- Valor Patrimonial da Cota: O valor da cota diminuiu de R$ 125,092970 em Fevereiro/2025 para R$ 124,342639 em Abril/2025.
- Total mantido para Necessidades de Liquidez: Houve uma diminuição de R$ 293.927.144,69 em Fevereiro/2025 para R$ 273.219.589,71 em Abril/2025.
- Contas a Receber por Aluguéis: Houve uma diminuição de R$ 49.606.039,67 em Fevereiro/2025 para R$ 38.707.817,71 em Abril/2025.
- Rendimentos a distribuir: Os rendimentos a distribuir permaneceram relativamente estáveis, com pequenas variações ao longo dos meses.
- Taxa de administração a pagar: A taxa de administração também se manteve relativamente estável.
- Obrigações por securitização de recebíveis: As obrigações por securitização de recebíveis também permaneceram relativamente estáveis.