O relatório gerencial de junho de 2026 do TVRI11 indica que o fundo distribuiu rendimento de R$ 1,05 por cota, com dividend yield anualizado em 13,68%. Em relação ao mês anterior, a cota patrimonial caiu de R$ 103,97 para R$ 100,53, o valor de mercado da cota foi de R$ 92,10 contra R$ 92,92, e o P/VP subiu de 0,89 para 0,92. O volume médio diário negociado reduziu de R$ 1,62 milhão para R$ 1,10 milhão.
A área bruta locável diminuiu de 290.206 m² para 284.928 m², com a quantidade de imóveis mantida em 58 unidades. A vacância física passou de 3,2% para 3,3%. O patrimônio líquido total caiu para R$ 1,60 bilhão de R$ 1,66 bilhão, influenciado pela venda concluída da agência Florianópolis e pela variação média de menos 4% nos laudos de avaliação apresentados no mês.
Os laudos de junho trouxeram impacto direto no valor patrimonial. O resultado recorrente ficou em R$ 0,95 por cota, com parcela não recorrente de R$ 0,02 referente à venda da Florianópolis, totalizando R$ 0,97 por cota gerado. A distribuição superou o resultado, mantendo o saldo de rendimentos não distribuídos em R$ 0,49 por cota, igual ao mês anterior.
Nos 12 meses, o TVRI11 registrou rentabilidade de 11,5%, acima dos 10,0% do IFIX, porém abaixo dos 14,6% apontados no relatório de maio. A ocupação permaneceu em 97%, com aluguel médio estável em R$ 60 por m².
A venda da agência Florianópolis foi finalizada com cap rate de 8,2% após renegociação, em linha com a sequência de oito alienações desde o início da gestão ativa, que somam R$ 162,7 milhões e lucro não recorrente acumulado de R$ 2,89 por cota. O comprador da agência Brás não quitou a parcela de junho, mantendo a inadimplência já tratada em meses anteriores. O portfólio segue com 14 estados e concentração em São Paulo em 40,7%.