O documento divulga a rentabilidade patrimonial e de mercado do RBFM11 de janeiro de 2025 a abril de 2026. Na rentabilidade patrimonial, o valor da cota inicia em R$ 55,31 em janeiro de 2025 e sobe para R$ 64,79 em dezembro, com rendimentos mensais de R$ 0,51 na maior parte do período, exceto R$ 1,02 em dezembro. A rentabilidade mensal varia de -3,82% em janeiro a 5,56% em março, resultando em acumulada de 24,48% no ano. Em 2026, o valor cai para cerca de R$ 13,10 a R$ 13,17, com rendimentos de R$ 0,11, e rentabilidade acumulada de 4,46% até abril.
Na rentabilidade de mercado, o valor da cota começa em R$ 45,38 em janeiro de 2025 e termina em R$ 54,13 em dezembro, com dividend yield de mercado em torno de 1% ao mês, exceto picos como 2,06% em dezembro. A rentabilidade total mensal oscila, com destaques negativos como -10,70% em janeiro e -5,27% em agosto, fechando com acumulada de 6,51% no ano. Em 2026, os valores ficam entre R$ 10,69 e R$ 11,36, com acumulada de 2,68% até abril.
As definições incluem variação patrimonial como razão entre cotas consecutivas menos 1, dividend yield patrimonial como rendimentos sobre cota anterior, e rentabilidade patrimonial como soma desses. Para o mercado, considera fechamentos na B3, com fórmulas ajustadas para dividendos.