Patria Malls FII (BRMALLCTF007) encerrou setembro de 2025 com valor patrimonial da cota em R$ 122,34, alta de 0,77% frente a agosto (R$ 121,40). O fundo manteve rentabilidade efetiva mensal de 0,73%, com dividend yield de 0,70%, sustentado por rendimentos a distribuir de R$ 12,02 milhões, consistentes desde junho.
A carteira permanece fortemente concentrada em imóveis para renda, que representam 86% do ativo total. A exposição em outros fundos imobiliários e ações de empresas do setor se manteve estável. A liquidez é puxada por títulos públicos e fundos de renda fixa, dentro dos limites regulatórios.
O passivo é impactado principalmente pelas obrigações por securitização de recebíveis, que subiram levemente para R$ 169,3 milhões, refletindo dinâmica normal de financiamento. O número de cotistas caiu para 125.954, após alta nos meses anteriores, mas a variação está dentro da média histórica.
Tendências claras: valor da cota está em trajetória de leve alta nos últimos quatro meses, rendimentos mantidos constantes, e alavancagem estável. Nenhuma mudança estrutural relevante foi identificada.