Em fevereiro de 2026, o LIFE11 registrou dividend yield mensal de 1,26%, equivalente a 16,18% anualizado, com distribuição de R$ 0,12 por cota e retorno de 148,40% do CDI líquido. O patrimônio líquido fechou em R$ 379,4 milhões, com cota patrimonial a R$ 9,54 e cota de mercado a R$ 9,00. Nos últimos 12 meses, o yield acumulado foi de 15,57%, e desde o início em março de 2022, o retorno total alcançou 75,39%, ou 152,80% do CDI líquido. A liquidez média diária dos últimos 30 dias foi de R$ 1,08 milhão, e o número de cotistas chegou a 19.967.
A carta do gestor destacou o alinhamento com a estratégia de renda mensal, em um mês sem reunião do Copom, mas com expectativas de corte de juros em março, e alta de 1,32% no IFIX, renovando máxima histórica. Houve ajuste negativo no patrimônio devido a remarcação no FIDC Residence, mas a gestão ativa segue focada na preservação de valor. Atualizações da carteira mostraram avanços em CRIs como OSJRN, com uma venda e obras finais no clube; Vanvera, com cinco vendas; e operações True Sale como Marmet, com 21 vendas e infraestrutura em fase avançada, apesar de alguns distratos pontuais.
A carteira do LIFE11 tem 17 ativos, majoritariamente na região Sul, com 73,4% indexados à inflação (média IPCA +12,1%) e 26,6% ao CDI (+9,4%), exposição de 62% em loteamentos, 33% em CRIs e 46% em True Sale. A DRE gerencial apontou receitas de R$ 2,6 milhões, mas resultado negativo de R$ 12,5 milhões devido a depreciação de R$ 14,7 milhões em ativos, com reserva de lucros ajustada. O guidance mantém R$ 0,12 por cota para o primeiro semestre de 2026, e a tabela de sensibilidade mostra retornos projetados de IPCA +12,6% a 13,3% conforme preço da cota de R$ 8,84 a 9,16.