KINEA SECURITIES FII (KRSC11) — Relatório de setembro/2025
O valor patrimonial da cota encerrou o mês em R$ 8,7555, uma leve queda de 0,07% frente ao mês anterior. O rendimento estimado por cota foi de R$ 0,1000, calculado sobre os R$ 20,22 milhões a distribuir. O dividend yield do mês foi de 1,14%, mantendo-se estável em relação aos meses anteriores.
O fundo segue com exposição quase total em CRI (93,7% do ativo) e LCI, sem ativos imobiliários diretos. A liquidez foi aumentada para R$ 104,7 milhões, quase o dobro do mês anterior, com alocados majoritariamente em títulos públicos. O passivo teve redução expressiva nos valores a pagar, especialmente no item “Outros valores a pagar”, que caiu de R$ 198 milhões para R$ 181 milhões.
O número de cotistas subiu para 230,7 mil, aumento de 2,3% frente a agosto, mantendo a base ampla e diversificada. As despesas administrativas permanecem baixas e controladas.
Tendência histórica: o valor da cota caiu levemente desde junho, mas o dividend yield permanece estável entre 1,02% e 1,14% desde junho. A carteira não teve alterações significativas na composição, e o comportamento do fundo segue fiel ao seu perfil de renda fixa por meio de títulos securitizados.