O WHGR11 encerrou maio de 2026 com 100,9% do patrimônio alocado em ativos-alvo, distribuído em 74,4% em CRIs, 17,5% em FIIs e ações listadas, 7,3% em imóveis e permutas e 2,1% em caixa, ante 72,3% em CRIs, 18,4% em FIIs e ações, 7,5% em imóveis e 2,8% em caixa no mês anterior. A carteira de CRIs apresentou taxa de aquisição média de IPCA + 8,70% a.a. com duration de 3,62 anos na parte indexada à inflação e CDI + 4,30% a.a. com duration de 1,31 ano na parte atrelada ao CDI, levemente abaixo das taxas e duration registradas em abril.
O fundo distribuiu R$ 0,10 por cota referente a maio, com pagamento em 15 de junho e yield de 1,06% sobre a cota de R$ 9,40, contra 1,04% sobre cota de R$ 9,61 no mês anterior. Nos últimos 12 meses a distribuição totalizou R$ 1,235 por cota, equivalente a 13,14% ao ano, acima dos 12,85% reportados em abril, enquanto o desempenho desde o início em dezembro de 2021 chegou a 62,8% contra 45,0% do IFIX. O número de cotistas subiu de 15.121 para 15.134 e o volume negociado avançou de R$ 5,0 milhões para R$ 5,7 milhões, com média diária de R$ 286 mil.
O giro no book de FIIs e ações foi de R$ 1,3 milhão, com R$ 479 mil em compras e R$ 856 mil em vendas, redução expressiva frente aos R$ 36,8 milhões movimentados em abril. O dividend yield desse book fechou em 12,55% ao ano, abaixo dos 12,93% do mês anterior, com realocação de 38,1% em shoppings, 29,6% em hedge funds e 13,5% em residencial. Foram adquiridos dois novos CRIs atrelados ao IPCA+: o Genesis Iguatemi, nova posição de R$ 4,9 milhões a IPCA + 8,83%, e aumento de R$ 1,0 milhão na posição existente do Malzoni a IPCA + 7,94%.
A assembleia dos CRIs PESA AIZ aprovou a prorrogação do prazo de venda do galpão para 28 de agosto de 2026, mantendo as condições de pagamento já aprovadas e prevendo nova assembleia em até 60 dias após essa data. O preço da cota de mercado recuou de R$ 9,61 para R$ 9,40, o valor patrimonial por cota de R$ 9,90 para R$ 9,76 e o patrimônio líquido do fundo de R$ 305,0 milhões para R$ 300,6 milhões.