Análise do Fundo Imobiliário VGHF11 (Valora Hedge Fund FII)
Resumo do Relatório de Março de 2025:
* Rendimento Estimado por Cota: R$14.824.951,47 (rendimentos a distribuir) / 164.721.683 (cotas emitidas) = R$0,090 por cota.
* Taxa de Administração a Pagar: R$867.790,26.
* Taxa de Performance a Pagar: R$1.613.287,10.
* Índice de Endividamento: R$84.786.422,35 (passivo) / R$1.390.902.704,21 (patrimônio líquido) = 6,10%.
* Índice de Alavancagem Financeira: R$1.475.689.126,56 (ativo) / R$1.390.902.704,21 (patrimônio líquido) = 1,06.
* Índice de Solvência Geral: R$1.475.689.126,56 (ativo) / R$84.786.422,35 (passivo) = 17,40
* Rentabilidade Efetiva Mensal: 1,7955%.
* Dividend Yield do Mês: 1,0735%.
* Alocação de Ativos:
* FIIs: R$635.080.002,62
* FIDCs: R$15.173.865,89
* Ações de Sociedades (atividades permitidas aos FII): R$121.676.841,42
* CRIs: R$630.058.254,25
* Outros Valores Mobiliários: R$16.751.925,13
* Liquidez: R$37.006.732,77 mantidos para necessidades de liquidez.
* Número de cotistas: 396.719
Análise Comparativa (Fevereiro de 2025 vs. Março de 2025):
* Número de Cotistas: Diminuiu de 399.539 para 396.719.
* Ativo: Aumentou de R$1.466.084.178,26 para R$1.475.689.126,56.
* Patrimônio Líquido: Aumentou de R$1.380.932.630,73 para R$1.390.902.704,21.
* Valor Patrimonial da Cota: Aumentou de R$8,383430 para R$8,443956.
* Taxa de Administração: Diminuiu de 0,0651% para 0,0624% do patrimônio líquido.
* Rentabilidade Efetiva Mensal: Aumentou de 1,0501% para 1,7955%.
* Dividend Yield: Praticamente estável, de 1,0733% para 1,0735%.
* Alocação de Ativos:
* Investimento em FIIs: Aumentou de R$615.490.533,09 para R$635.080.002,62.
* Investimento em CRIs: Aumentou de R$625.643.155,17 para R$630.058.254,25.
* Outros Valores Mobiliários: Diminuiu de R$17.515.317,07 para R$16.751.925,13.
* Valores a Receber: Diminuiu de R$28.556.472,72 para R$19.941.504,48.
* Taxa de performance a pagar: Diminuiu de R$2.151.049,46 para R$1.613.287,10
* Total mantido para as Necessidades de Liquidez: Diminuiu de R$41.896.825,02 para R$37.006.732,77.