Rentabilidade · 01/09/2026

O documento divulgado pela gestora do SHPH11 traz o histórico mensal de rentabilidade do fundo entre janeiro de 2025 e setembro de 2026, separando os resultados em duas óticas: patrimonial, com base no valor patrimonial da cota, e de mercado, com base na cotação negociada na B3. A tabela mostra a evolução do valor patrimonial da cota, os rendimentos distribuídos por cota, a variação patrimonial, o dividend yield e a rentabilidade acumulada no ano, além de equivalentes para a cota de mercado. O material também apresenta as definições dos principais indicadores usados, como variação patrimonial, dividend yield patrimonial, rentabilidade patrimonial, variação da cota de mercado, dividend yield mercado e rentabilidade de mercado total.

Na ótica patrimonial, a cota do SHPH11 iniciou em 1.015,65 em janeiro de 2025 e terminou setembro de 2026 em 1.035,78, com leve valorização ao longo do período. Os rendimentos mensais por cota ficaram em grande parte entre 4,50 e 5,30, com exceções como 27,97 em maio de 2025, 12,00 em junho de 2026 e valores menores de 4,00 e 3,50 no fim de 2025. O dividend yield patrimonial mensal ficou próximo de 0,5% na maior parte dos meses, e a rentabilidade patrimonial acumulada encerrou 2025 em 10,21% e chegou a 5,28% até setembro de 2026.

Na ótica de mercado, a cota do SHPH11 começou 2025 em 919,45, teve máxima de 995,99 em maio de 2025 e mínima de 868,00 em março de 2025, oscilando bastante ao longo do período. A rentabilidade de mercado acumulada fechou 2025 em 23,56% e alcançou 10,83% até setembro de 2026. Houve meses de desempenho negativo, como março de 2025, outubro de 2025 e janeiro de 2026, e meses positivos, como maio de 2025, dezembro de 2025 e agosto de 2026. O documento serve, portanto, para dar transparência à evolução dos rendimentos e das cotações do SHPH11, sem apresentar recomendação de investimento.