Balancete · 01/10/2026

O documento é o balancete mensal (plano de contas COFI) do ETHY11, ETF administrado pela Hedge Investments DTVM, com competência 10/2026. O patrimônio líquido do fundo é de cerca de R$ 53,6 milhões, formado por capital social (cotas de investimento) de R$ 66,2 milhões e lucros acumulados de R$ 12,5 milhões. Há 1.005.000 cotas em circulação. O total do ativo apresentado é de R$ 119,0 milhões, mas isso inclui as contas de compensação, que somam R$ 59,1 milhões e repetem valores de títulos e custódia, sem representar recursos adicionais. O realizável propriamente dito é de R$ 59,9 milhões.

Na composição dos ativos, a maior parte está em títulos e valores mobiliários, cerca de R$ 56,7 milhões, dos quais R$ 55,2 milhões são aplicações no exterior (compatível com a exposição ao Ethereum e à estratégia de renda alta no nome do fundo) e R$ 1,5 milhão estão em cotas de fundos de renda fixa. Há ainda R$ 3,1 milhões em devedores diversos no país, R$ 97 mil em disponibilidades (a maior parte em moeda estrangeira) e pequenas despesas antecipadas. No passivo, o exigível soma R$ 4,7 milhões, sendo R$ 3,2 milhões de imposto de renda a recolher e R$ 1,4 milhão em provisões para pagamentos, incluindo R$ 1,38 milhão em outros pagamentos e R$ 4,5 mil de taxa de administração a pagar.

Nas contas de resultado, as receitas operacionais somaram R$ 182,7 milhões e as despesas operacionais R$ 181,1 milhões, o que deixa um saldo positivo de aproximadamente R$ 1,6 milhão. Esses números brutos são grandes porque refletem a marcação a mercado dos ativos no exterior, com rendas de R$ 160,1 milhões contra desvalorizações de R$ 160,2 milhões, além de rendas de câmbio de R$ 22,6 milhões contra desvalorização cambial de R$ 19,5 milhões. As despesas administrativas foram de R$ 343,6 mil, incluindo R$ 243,8 mil de taxas de administração e gestão (R$ 213,9 mil de gestão e R$ 29,8 mil de administração efetiva), e há R$ 1,1 milhão em outras despesas operacionais. O documento traz apenas dados contábeis, sem comentários da gestão sobre estratégia, distribuições ou perspectivas.