No mês de abril de 2026 o PLCA11 registrou cota de mercado em 79,87 reais contra 80,01 reais em março, enquanto a cota patrimonial ficou praticamente estável em 96,60 reais frente a 96,58 reais do mês anterior, mantendo o P/VP em 0,83x. O rendimento distribuído permaneceu em 1,05 real por cota, com yield sobre a cota de mercado subindo para 1,31% no mês, ou 16,94% anualizado. A reserva de dividendos apresentou leve alta, encerrando em 1,27 real por cota após destinação de 0,01 real do resultado.
O relatório informa que não foram incorporadas novas operações ao portfólio em abril. Ocorreram amortizações parciais e a liquidação total do CRA Carvalho Dias, que representava cerca de 0,4% do portfólio no fechamento de abril, reduzindo o número de operações de 30 para 29. Com os recursos recebidos, a posição de caixa subiu para 12% do patrimônio, ante 9,5% em março. O carrego médio da carteira investida ficou em CDI mais 3,3% ao ano, enquanto incluindo o caixa o carrego ajustou para CDI mais 2,5% ao ano, comparado a CDI mais 3,2% e CDI mais 2,8% respectivamente no mês anterior.
A gestora destacou o resultado contábil de 1,70 real por cota em abril, superior aos 1,14 reais de março, e reiterou a decisão de manter a distribuição em 1,05 real por cota, destinando o excedente à reserva para maior previsibilidade ao longo dos ciclos de mercado. O Fiagro Cotribá permanece adimplente, com negociações em andamento para eventuais reforços na estrutura, e o fundo segue sem exposição direta à dívida corporativa da cooperativa.
O relatório mostra continuidade no processo de reciclagem da carteira, com diligências em andamento para novas alocações que devem ser levadas ao comitê no mês seguinte. O carrego consolidado do portfólio, com caixa, evoluiu de CDI mais 1,1% em junho de 2025 para CDI mais 2,5% em abril de 2026, refletindo os ajustes realizados desde a mudança de gestão.