Relatório gerencial · Janeiro de 2026

No relatório de janeiro de 2026 do KORE11, não houve movimentações na carteira de locatários, diferentemente de dezembro de 2025, que registrou entradas como Geonoma no Alameda Santos, realocação da Santamarca no Corporate Plaza e expansão da Goshen Land no Morumbi Office Tower. A vacância física permaneceu em 1,86%, a financeira caiu ligeiramente de 2,09% para 2,08%, e a ajustada por carências reduziu de 7,64% para 7,41%. O fundo distribuiu R$ 0,60 por cota referente a janeiro, com pagamento em 13/02/2026, marcando o novo patamar anunciado anteriormente, após R$ 1,25 em dezembro, resultando em dividend yield de 9,6% ao ano sobre cota de mercado de R$ 74,72. O patrimônio líquido subiu para R$ 1.021 milhões de R$ 1.020 milhões, com cota patrimonial em R$ 106,10, alta de 0,15%. No fluxo de caixa, o saldo final foi de R$ 47,7 milhões, após consumo de R$ 1,9 milhão em compra de ativo, R$ 15 mil em benfeitorias e despesas, com receitas de aluguéis em caixa caindo para R$ 6,8 milhões ante R$ 13 milhões em dezembro, e financeiras em R$ 401 mil. O consumo de RMG foi de R$ 1,9 milhão, deixando saldo de R$ 7,9 milhões. A composição da carteira segue com quatro imóveis, RJ em 59% da receita (era 58,8%) e SP em 41%, prazo médio remanescente dos contratos em 3,33 anos (era 3,42), e projeção de absorção de carências mostra incrementos de R$ 15 mil em fevereiro, R$ 197 mil em março e R$ 314 mil em abril. O volume negociado cresceu para 949 mil cotas (9,9% do total), com média diária de R$ 3,3 milhões ante R$ 2,8 milhões, e desconto da cota de mercado ante patrimonial em 30% (era 32%). A gestora reitera o pagamento concluído da última parcela de aquisição em dezembro de 2025 com caixa próprio, sem novas captações.