No relatório de março de 2026 do HABT11, o gestor distribuiu R$ 0,95 por cota, igual ao mês anterior, com yield mensal de 1,23% e anualizado de 18,84% considerando gross-up. O resultado líquido por cota caiu para R$ 0,87 ante R$ 0,98 em fevereiro, refletindo receitas totais de R$ 7,77 milhões, menor que os R$ 8,70 milhões de fevereiro, puxadas por CRIs em R$ 6,72 milhões.
O fundo alocou 87,93% em CRIs, alta ante 87,38% em fevereiro, 9,96% em FIIs, queda de 10,08%, e caixa em 1,98% ou R$ 15,39 milhões, menor que 2,37% ou R$ 18,45 milhões. A principal movimentação foi aquisição adicional de R$ 10 milhões no CRI Hot Beach You (IPCA + 13,75%), elevando seu saldo para R$ 56,67 milhões e peso de 7,29% do PL.
No acompanhamento de obras do Hot Beach You em Olímpia-SP, o avanço físico subiu para 89%, superando o cronograma com descasamento positivo de 21,04%, LTV em 61% após liquidação de R$ 50 milhões, saldo devedor de R$ 147 milhões e 89% das unidades vendidas, com inadimplência abaixo de 7%.
A composição por segmentos manteve multipropriedade em 48%, loteamento caiu para 24% de 25%, incorporação vertical subiu para 23% de 22%; securitizadoras tiveram RIZA em 48% ante 49%, OPEA em 37% ante 35%. Patrimônio líquido foi R$ 777,11 milhões, leve baixa de R$ 777,25 milhões, com 57.568 cotistas ante 58.078 e cota PL em R$ 95,62 ante R$ 95,64.
No mercado secundário, volume total cresceu para R$ 32,70 milhões ante R$ 24,46 milhões em fevereiro, com 431 mil cotas negociadas e preço de fechamento em R$ 77,15 ante R$ 77,30. O gestor reiterou confiança na estratégia core de CRIs indexados à inflação, com impacto da baixa inflação nos rendimentos recentes e total de R$ 12,20 por cota nos últimos 12 meses.