O relatório de auditoria independente da Deloitte sobre as demonstrações financeiras do BBFO11, referentes ao exercício encerrado em 31 de dezembro de 2025, emite opinião sem ressalvas, confirmando que elas refletem adequadamente a posição patrimonial e o desempenho do fundo conforme as práticas contábeis brasileiras para FIIs. O patrimônio líquido totalizou R$ 306,97 milhões, ante R$ 285,33 milhões em 2024, com ativo total de R$ 310,37 milhões impulsionado principalmente por cotas de fundos imobiliários no valor de R$ 308,32 milhões, equivalentes a 100,43% do PL. O foco da auditoria foi a existência e valorização desses ativos, validados por cotações da B3 e custódia.
No resultado do exercício, o BBFO11 registrou lucro líquido de R$ 56,31 milhões, revertendo o prejuízo de R$ 16,60 milhões de 2024, graças a ajuste positivo a valor justo de R$ 32,78 milhões em cotas de FIIs, rendimentos distribuídos recebidos de R$ 36,47 milhões e resultado negativo na venda de cotas de R$ 11,24 milhões, deduzidas despesas operacionais de R$ 1,86 milhões. O fluxo de caixa das atividades de investimento gerou R$ 36,77 milhões, com aquisições e vendas de cotas de FIIs, enquanto as operacionais e de financiamento foram negativas devido a despesas e distribuições de rendimentos.
O BBFO11 mantém carteira diversificada em cerca de 30 cotas de FIIs negociados na B3, como Kinea Índices de Preços (7,57% do PL) e Kinea Hedge Fund (7,28%), com gestão ativa incluindo compras de R$ 159,43 milhões e vendas de R$ 156,95 milhões em 2025. A rentabilidade foi de 7,42%, com valor patrimonial da cota em R$ 76,67, e distribuiu 99,59% dos lucros ajustados (R$ 34,67 milhões), conforme política mínima de 95%. Taxa global é de 0,50% a.a., sem taxa de performance, e o fundo segue normas da CVM 175/2022.